广州股票分析个人爱好组

创业板退市第一股诞生!1.3万股东、私募冠军都被坑了……

国元证券杭州密渡桥路营业部2017-12-03 17:10:10

7月8日晚间,欣泰电气(300372)发布公告称,7月7日收到证监会的《行政处罚决定书》及《市场禁入决定书》,除对相关人员处以罚款外,对温德乙、刘明胜采取终身证券市场禁入措施,终身不得从事证券业务或担任上市公司董事、监事、高级管理人员职务。深交所将自公司股票复牌30个交易日期限届满后的次一交易日对公司股票实施停牌,并在停牌后15个交易日内作出是否暂停公司股票上市的决定。


公告披露,公司股票于 7 月 11 日继续停牌一天,7 月 12 日起复牌交易。自欣泰电气股票复牌交易的三十个交易日期间, 欣泰电气证券简称将调整为“*欣泰”,证券代码不变,股票价格的日涨跌幅限制比例不变。交易三十个交易日后,欣泰电气预计于 8 月 23 日开市起停牌,深交所在公司股票停牌后十五个交易日内作出是否暂停股票上市的决定。




欣泰电气董事长温德乙在接受相关媒体采访时表示,自己事前并不清楚公司将要被强制退市,但心里也有准备。对于退市后打算,温德乙称,由于自己身背6.26亿元债务,公司退市后,将不得不走破产程序。


欣泰电气距离退市到底还有多远?


1.欣泰电气股票将于7月11日继续停牌1天。


2.欣泰电气股票于7月12日开市起复牌。


3.交易30交易日后,预计于8月23日开市起停牌。


4.深交所在欣泰电气股票停牌后15个交易日内作出是否暂停股票上市的决定。

5.深交所作出终止上市决定,时间点为:在证监会作出行政处罚决定、移送决定起的12个月期限届满前的15个交易日内。


6.自深交所作出终止上市决定后15个交易日届满的次一交易日起,欣泰电气股票交易进入30个交易日的退市整理期,涨跌幅10%,持有欣泰电气股票的投资者可在这期间卖出。


注:买入退市整理期股票的交易门槛为:账户资产不低于50万元,且有两年以上股票交易经验;卖出不受限制。


7.退市整理期届满的次一交易日,进入摘牌阶段,公司股票从A股市场摘牌,终止上市。


8.进入股转系统挂牌转让。在深交所整理期届满后起45个交易日内,可以进入股转系统挂牌转让。


证监会表态


欣泰电气退市后不得恢复上市

证监会新闻发言人张晓军表示,对欣泰电气欺诈发行正式作出行政处罚,启动强制退市程序,欣泰电气退市后将不得重新上市,发行人股份将被采取冻结或限制减持措施;承销券商兴业证券5.5亿先行赔付。


对兴业证券罚款共2460万元


兴业证券称收到行政处罚及市场禁入事先告知书,证监会决定对其处以罚款,没收其承销股票违法所得2078万元,罚款共2460万元;证监会拟决定对公司及兰翔先生、伍文翔先生作出行政处罚及市场禁入措施;拟设立欣泰电气欺诈发行先行赔付金。


对欺诈发行上市采取零容忍


证监会表示,信息披露违法违规和欺诈上市案件造假手段复杂隐蔽,发行人和相关中介机构需承担相应责任,证监会将本着绝不放过任何一个涉案主体、绝不放过任何一项违法失职行为、绝不放过任何一项需要承担的法律责任的原则充分动员行政、司法和自律组织作用,追究行政等责任,对违法责任人将坚决查处,欣泰电气欺诈上市突破诚信底线,破坏资本市场正常秩序,对于这类公司,资本市场将采取零容忍,将其清除出资本市场,证监会将全方位的监管执法,有效维护市场秩序,促进资本市场的健康发展。


深交所:妥善处理欣泰电气退市


督促保荐机构补偿投资者深交所今日就欣泰电气退市一事发布公告,称将依法、妥善做好欣泰电气退市工作,包括督促保荐机构按照先行赔付的原则对适格投资者进行补偿,做好投资者投诉、咨询的接待工作等。



兴业证券出资5.5亿设先行赔付基金


与此同时,对于欣泰电气的保荐机构和相关保荐人的处罚也予以披露。7月8日晚间,兴业证券(601377,SH)公告称:公司及欣泰电气保荐代表人兰翔、伍文祥收到证监会《行政处罚及市场禁入事先告知书》。


证监会拟决定,对兴业证券给予警告,没收保荐业务收入1200万元,并处以2400万元罚款;没收承销股票违法所得2078万元,并处以60万元罚款;对兰翔、伍文祥给予警告,并分别处以30万元罚款,撤销证券从业资格,并拟对兰翔、伍文祥分别采取10年证券市场禁入措施。

兴业证券同时还披露了拟设立欣泰电气欺诈发行先行赔付专项基金的情况,其表示公司作为出资人,出资5.5亿元设立先行赔付专项基金。先行赔付专项基金在基金设立公告刊登之日起正式成立,兴业证券将于先行赔付专项基金设立前将出资额划付至先行赔付专项基金资金监管专户。


记者还注意到,对相关中介机构的违法行为,证监会表示已进行调查,并已对兴华会计师事务所发送了行政处罚事先告知书,对东易律师事务所还在调查中。

张晓军强调,证监会对欣泰电气欺诈发行坚决打击、绝不手软。证监会将冻结或限制行政责任当事人的原始股份,并关注相关股东减持合规性;加强对欣泰电气监管,确保欣泰电气正常生产经营,对于其首发剩余资金采取专户监管等。


欣泰电气或破产,1.3万户股东受伤


欣泰电气退市后无疑将更加命运多舛。今日,21世纪经济报道记者采访欣泰电气董事长温德乙时,其表示,自己事前并不清楚公司将要被强制退市,但心里也有准备。由于自己身背6.26亿元债务,公司退市后,将不得不走破产程序。“公司一年销售额才不过1.4亿元,6亿多的债务我肯定还不上。”

记者注意到,欣泰电气的“风雨飘摇”让大量持有其股份的机构和个人叫苦不迭。

首先看昔日私募冠军创世翔。资料显示,在继今年3月创势翔投资首次举牌欣泰电气后,创势翔又在3月30日至4月20日期间,通过旗下管理的多个信托产品多次增持欣泰电气股票,截至2016年4月20日,创势翔投资累计持有公司股份1715.58万股,占公司总股本的10.00%,已成为公司第二大股东。

对于增持欣泰电气的目的,创势翔表示主要是对A 股市场未来的乐观判断以及对欣泰电气股发展前景的看好。两次增持均价在13.28元~14.02元/股之间,截至5月20日,欣泰电气停牌前股价报收于14.55元,创势翔前后共计耗资2.32亿左右。如果欣泰电气退市并破产,创势翔投资投入的逾2亿元巨款或面临巨亏。

再来看汇金公司。欣泰电气2016年一季报显示,汇金公司为其第八大流通股东,持股数为137.13万股,占欣泰电气流通股本的1.52%。



欣泰电气2016年一季报前十大流通股股东。来源:公司公告

这些机构不幸踩雷,普通投资者也没有逃过。据欣泰电气一季报显示,截至2016年3月31日,欣泰电气股东户数为13313户。


哪些人可以得到先行赔付?


目前,兴业证券已经设立了5.5亿元先行赔付专项基金,哪些人有资格得到先行赔付呢?


根据兴业证券发布的最新公告,属于先行赔付专项基金的赔付对象有:


1、自虚假陈述实施日起至揭露日或更正日之前买入欣泰电气股票,且在揭露日或更正日及以后因卖出欣泰电气股票或者因持续持有欣泰电气股票,扣除市场风险因素所致损失后存在亏损的投资者。  

其中:


虚假陈述实施日:

欣泰电气发布《首次公开发行股票并在创业板上市招股说明书》之日,即2014年1月15日。

虚假陈述揭露日:

欣泰电气发布被立案调查公告、暂停上市风险提示公告之日,即2015 年 7 月 14 日。

虚假陈述更正日:

欣泰电气发布欺诈发行相关会计差错更正公告之日。 这一日期存在争议,因为欣泰电气2015年 11 月 27 日、12 月 10 日分别披露了《关于对以前年度重大会计差错更正与追溯调整的公告》和《关于 2015 年半年度财务报告会计差错更正的公告》。


2、欣泰电气欺诈发行事件责任方不属于先行赔付的赔付对象(欣泰电气董事、监事、高级管理人员及首次公开发行前持有欣泰电气股份的股东,及前述主体的关联人)。

值得注意的是,在揭露日或更正日之后买入欣泰电气股票的投资者并不属于此次赔付的范围内。换句话说,从揭露日(2015年7月14日)或更正日(2015年11 月 27 日或12 月 10 日)起至停牌日(2016年5月23日)期间买入欣泰电气股票的投资者不能获得本次赔偿。


将能获得多少赔偿金?

1.赔付范围:以适格投资者实际发生的直接损失为限。


2.赔付金额:赔付金额=投资差额损失(扣减市场风险因素造成的损失)+投资差额损失部分的佣金和印花税+资金利息。


A:基准日及以前卖出欣泰电气股票的投资者:


其投资差额损失=(“买入平均价格”-“实际卖出平均价格”)×投资者所持欣泰电气股票数量,扣减市场风险因素所致损失。


B:基准日之后卖出或仍持有欣泰电气股票的投资者:


其投资差额损失=(“买入平均价格”-“揭露日或者更正日起至基准日期间每个交易日收盘价的平均价格”)×投资者所持欣泰电气股票数量,扣减市场风险因素所致损失。


基准日:在本次先行赔付中,自揭露日或更正日起,欣泰电气股票累计成交量(不含大宗交易成交量)达到欣泰电气股票全部可流通部分100%之日。